AXA maintient le cap pour la mise en Bourse de ses activités américaines

Horizon conforté pour la cotation des activités américaines d'AXA. Jeudi, le géant français de l'assurance a confirmé viser pour le deuxième trimestre 2018 l'introduction en Bourse d'AXA Equitable Holdings, la structure qui rassemblera ses opérations d'assurance-vie, épargne et retraite aux Etats-Unis, ainsi que sa participation dans le gestionnaire d'actifs AllianceBernstein.

Depuis l'annonce de ce projet en mai dernier, AXA n'a pas donné beaucoup de détails sur le volet financier de l'opération, qui portera sur une part minoritaire d'AXA Equitable Holdings. « Le nombre d'actions offertes ainsi que la fourchette de prix ne sont, à ce stade, pas encore déterminés », a-t-il répété dans un communiqué annonçant le dépôt d'un avenant à la déclaration d'enregistrement auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC). Selon une source proche du dossier citée par Reuters, la valorisation d'AXA Equitable Holdings pourrait atteindre 13 milliards de dollars (10,4 milliards d'euros).

Plus grande flexibilité financière

A travers cette opération, il s'agit pour AXA à la fois de réduire son exposition aux risques financiers et de se doter d'une plus grande flexibilité financière. Le groupe prévoit de réinvestir le produit de cette introduction en Bourse dans les activités jugées stratégiques comme la santé, la prévoyance ou l'assurance-dommages pour les entreprises.

Elle doit ainsi servir à accélérer la transformation impulsée par Thomas Buberl, depuis sa promotion comme directeur général en septembre 2016. Le nouveau patron allemand a déjà remanié son comité de direction et annoncé une simplification de l'organisation du groupe. AXA va désormais porter ses efforts de développement sur ses dix principaux marchés ainsi que sur six autres marchés à fort potentiel.